Vzajemni skladi: ocena donosnosti. Pravila za izbiro vzajemnih skladov

Vsak vlagatelj želi vedeti, kam naj vlaga z največjim dobičkom. Eden takih instrumentov je vzajemni investicijski sklad, skrajšan kot vzajemni sklad. Ocena njihove dobičkonosnosti se nenehno spreminja in je odvisna od številnih dejavnikov. Bomo podrobneje razumeli kakšen finančni instrument, katere prednosti in slabosti ima. Več podrobnosti o tem, kaj so vzajemni skladi, ocena donosa na njih, kot tudi, kaj morate vedeti pred vlaganjem, kasneje v članku.

Kaj so vzajemni investicijski skladi

Vzajemni sklad je nekakšna blagajna skupnega denarja, ki jo sestavljajo delnice (enote) investitorjev brez sodelovanja pravnih oseb in bančnih organizacij. Upravlja, ampak poskuša povečati ta sredstva, družba za upravljanje, s katero sklenejo pogodbo. Za to dobi določen bonus in vlagatelji - povečanje kapitala.

Dober primer

Za boljše razumevanje simulira situacijo: v zadružnem vrtu se prodaja jablan, ki bo v enem letu prinesel sadje. Ena oseba nima priložnosti, da bi jo kupila, prijatelje vabi, da skupaj kupijo jabolko, da bi skupaj ustvarili dohodek. Kot rezultat, tvorijo delniški sklad in zaupaj mu eni osebi. Jabolčna drevesa se kupijo, kar v enem letu začne prinašati dohodek. Prijatelji ga razdelijo glede na delež v skladu. Ampak ni nobenega zagotovila, da drevo ne bo jutri ali pa bo prineslo sadov. Prijatelji lahko vložijo denar in izgubijo vse.

Vzajemni skladi, katerih donos se lahko vsak dan spreminja, so strukturirani na enak način. Družba za upravljanje privlači denar strank in oblikuje delnice od njih. To ne pomeni ničesar, če je ime sklada povezano s katero koli banko, na primer vzajemni skladi Sibbank so dobičkonosnost, rating ne zagotavlja PJSC "Sberbank".

Investitor lahko izgubijo tudi svoj denar, kljub dejstvu, da je družba za upravljanje dejansko povezan z njim, za razliko od bančnega depozita, dobičkonosnost, ki je zagotovljena tako z banko in zavarovalnico, kot vse vloge na drobno so zavarovani v primeru nujnih

Prvi vzajemni skladi

Prvi taki finančni instrumenti so se pojavili v Združenih državah leta 1924. Toda med gospodarsko krizo ameriško prebivalstvo ni zaupalo družbam za upravljanje. Za prenos neznanega ljudstva je denar neznan, kaj? - takrat so običajni državljani razumeli takrat.

Razvoj vzajemnih skladov

Bom v vzajemnih skladih je prišel v začetku 50. let prejšnjega stoletja. Takrat je bilo ameriško prebivalstvo "zrelo" za razumevanje teh finančnih instrumentov.

Na domačih trgih so se vzajemni skladi začeli pojavljati sredi devetdesetih let prejšnjega stoletja.

Danes v Rusiji je najbolj stabilno podjetje, ki kaže pozitivno dinamiko rasti prihodkov delničarjev iz leta v leto, "Sberbank". Trust investicijska družba ".

Vrste vzajemnih skladov

Nato naštevamo vrste vzajemnih skladov. Ocena njihove donosnosti, pa tudi tveganja, so neposredno odvisne od vrste sklada:

• Vezane obveznice. Metoda vlaganja v obveznice se šteje za najmanj tvegano, vendar je donos na njih nižji kot pri drugih vrstah. Menijo, da je takšno orodje potrebno za ohranjanje kapitala brez nevarnosti izgube.
• Promocijski. Z denarjem delničarjev se kupujejo delnice različnih družb, od katerih so odvisni tako dobički kot izgube.
• Mešano. Izvirno zlato sredstvo v naložbeni strategiji.
• Venture. Vlagatelji vlagajo v nakupe vrednostnih papirjev podjetij, ki vstopajo na trg z različnimi inovativnimi izdelki. Več kot polovica jih je nedonosna, vendar je ena uspešna transakcija dovolj in vse izgube se nadomestijo, dobiček pa se bo povečal.
• Hipoteka. Investirajte v denar delničarjev v stanovanjskih ali poslovnih nepremičninah.
• Hedge. Najbolj tvegana, a hkrati najbolj donosna sredstva. Družba za upravljanje spremlja tržna nihanja in jih prilagaja ter s tem zmanjšuje ali raste.

SIF Sberbank: donosnost. «Potrošniški sektor»

Zdaj pa več o enem naložbenih produktov iz "Sberbank" - PIFE "Potrošniški sektor". Njegove prednosti:

• Minimalna tveganja.
• Možnost depozita 15 tisoč rubljev.
• Hkrati lahko vlagate v več vzajemnih skladov.

Do danes, najbolj uspešnih vzajemnih skladov "Sberbank" (donosnost) - "Potrošniški sektor". Pregledi med vlagatelji so seveda protislovni. Toda za potrošniški sektor od leta 2016 je med dobičkonosnostjo med prvimi desetimi med vsemi investicijskimi skladi. Področje potrošniškega blaga je najmanj v izgubah v kriznih letih, zato ima to orodje, kot prej, dobre možnosti za rast.

Tveganja

Kljub dejstvu, da gre za finančno podaljšanje od Sberbank, jamstva za ohranitev denarja in še posebej dohodka ne bo. Vzajemni skladi največje ruske banke do danes, čeprav so med najstabilnejšimi, a vsak dan lahko uničijo tudi. Vlagatelji v tem primeru ne bodo prejeli zavarovanja, saj taki instrumenti ne spadajo v zakon o obveznem zavarovanju depozitov.

Upamo, da je zdaj jasno, katere so SIF banke Sberbank. Donos na njih je lahko iz negativnega stanja na 30-50% na leto. To je veliko višje od depozitov.

Praviloma imajo omejene vzajemne sklade "Sberbank" donosnost. To je in je razumljivo: družba "Sberbank. Upravljanje premoženja "poskuša vlagati samo v dokazana sredstva, da bi zmanjšali morebitne izgube. Na primer, vzajemni sklad kot "Ilya Muromets" je dobitek 14% letno za 3 leta. Zato negativne ocene začetnike vlagatelje, ki lahko razumejo tudi za navadne bančne vloge, brez tveganja za program za bančne vloge (se spomnite, vzajemni skladi ne spadajo pod njim), za 3 leta, lahko dobite več dobička.

Obstaja možnost, da lahko delničar v nekaj letih celo izgubi denar od začetnega pologa.

Zato je vse, preden se lotite naložbe v takšen finančni instrument, vse razmišljati.

Analitika potrošniškega sektorja

Vzajemni sklad "Potrošniški sektor" zaseda eno od vodilnih položajev o dobičkonosnosti za 3 leta v "Sberbank" - dobiček je bil več kot 130 odstotkov. Primerjajte, na primer, z bančnim nakazilom 5-6%. Zato sklepanje - vzajemni skladi lahko v primerjavi s konvencionalnimi bančnimi vlogami prinesejo znaten dobiček.

Toda zakaj je ta sklad vodja? Vse je v zvezi z naložbeno strategijo: UIF pošilja sredstva delnicam ruskih podjetij, ki proizvajajo potrošniško blago za interno uporabo. V bistvu gre za tri skupine:

• Proizvajalci potrošniških izdelkov.
• Bančna sfera.
• Telekomunikacije.

V primeru gospodarskih sankcij in nasprotnih sil ter krize je ta strategija najuspešnejša. Toda vse se lahko spremeni, ko trg začne rasti na drugih območjih. Zato vlagatelj ne sme preprosto analizirati dobičkonosnosti v preteklih letih, temveč se mora tudi ukvarjati z gospodarskimi razmerami v državi in ​​svetu.